一段时间以来，余额宝平台上的货币基金一直是不少投资者理财的 “重要选项”。今年以来，包括余额宝在内的“宝宝类”理财产品的收益率一路走低，曾经备受投资者青睐的“宝宝类”产品，如今已是风光不再。岛城银行业内人士提醒，除了此类产品外，市民还有多种稳健理财产品可选。
◆◆◆现象
“宝宝类”货基收益率持续走低
“余额宝的收益率越来越低，自从‘破3’以来，都没有热情设置闹钟抢购了。 ”经常使用余额宝理财的市民王女士说。自今年2月份起，余额宝设置了每日申购总量，每天9时开始发售，当天购完为止。
今年，余额宝平台陆续接入博时基金、中欧基金等旗下货币基金产品，目前余额宝平台上除了天弘余额宝货币基金外，另上线了12只货币基金。尽管选择多了，但是收益率却一路走低，“破3”成为常态。比如，10月31日，天弘余额宝货币的7日年化收益率为2.5920%；博时现金收益货币A的7日年化收益率为2.6560%；华安日日鑫货币A的7日年化收益率为2.8740%……当天，余额宝平台上的13只货币基金中，只有国投瑞银添利宝A的7日年化收益率在3%以上。
◆◆◆分析
小额投资收益率与流动性难兼得
余额宝的收益率不断走低，让一些市民动了转移资金的心思。不过，要将以前存在余额宝里的小额资金取出来理财，不少人却犯了“选择困难症”。近日，记者走访了岛城多家银行，工作人员对进行小额投资给出了一些建议。有的银行工作人员认为年金保险是客户小额理财的选择之一，其优势是投资门槛低。以一家银行工作人员推荐的的保险产品为例，最低年交保费3000元，大多数为10000元，该行一款热销的年金保险产品为固定收益类年金保险，收益率比目前余额宝平台上的货币基金高出不少。另一家银行某款财富增值类的保险产品的门槛从5000元起，一次性缴清保费，预期收益率甚为可观。不过，年金类产品对于资金的占用时间较长，不像货币基金可以随用随取。
此外，在银行工作人员看来，定投基金也是小额投资的一种选择。以招行中山路支行工作人员推荐的某款热门定投基金为例，客户可在每月或者每周定投，设置每次定投金额和终止时间，最低300元。业内人士认为，低位入场，坚持定投，相比一次性投资，基金定投可以摊平成本、分散风险、强制储蓄。
同时，各家银行旗下也有多种货币基金产品可供客户选择。不过，银行工作人员表示，收益率比较可观的产品，要么投资门槛高，要么投资时间长。总之，收益率与流动性甚少兼得，市民可根据自己的风险偏好和流动性需求，选择适合的投资渠道和产品。
◆◆◆建议
多类理财产品收益可期
“我们年轻人手头的钱不多，如果买定期理财产品，有急用时较难取出，不能救急；如果买股票，风险太大，整天提心吊胆。原本图省事就通过余额宝来理财，现在余额宝的收益率不断走低，不知道还有什么比较稳健的理财方式？”从事媒体行业的小张说，自己对于以后是否继续购买“宝宝类”货币基金理财产品还在考虑。
“对于有小额流动资金理财需求的投资者来说，‘宝宝类’理财产品仍可选择。 ”岛城银行业内人士建议，如果投资者对流动性没有太多要求，也可以考虑短期理财、大额存单、银行结构性存款等理财工具。值得注意的是，今年以来，银行理财产品市场推出了不少创新型产品，包括智能存款、现金管理工具等，此外银行“T+0理财”也比较火热，这些活期产品在某些方面比货币基金更有优势，比如可以当日起息，支持大额赎回实时到账。
此外，如果资金累计到一定规模，可以考虑国债、结构性存款、大额存单等相对稳健的理财方式。“结构性存款也叫收益增值产品，是运用利率、汇率产品与传统的存款业务相结合的一种创新存款。 ”交通银行青岛分行客户经理马振帅认为，该产品适合于对收益要求较高，对外汇汇率及利率走势有一定认识，并有能力承担一定风险的投资者。相对于定期存款，结构性存款具有较大的收益优势，但因为使用了一部分金融衍生品工具，所以是没有办法提前终止的，流动性较差。
“关于投资，还是那句老话，不要将所有鸡蛋放在同一个篮子里，针对不同风险偏好，要合理分配资产中投资无风险存款、中低风险理财以及中高风险产品的比例，还应坚持长期价值投资理念。 ”马振帅提醒市民，对于短期高收益理财产品，大家也需提高警惕，切勿贪高被骗。青岛晚报/掌上青岛/青网 记者 邱修海 侯昭君
